സാൻബുൻ ഇൻവെസ്റ്റ്മെന്റ്സിന്റെ ഉടമ മിസ്റ്റർ നിഷാൻ സിങ്ങിന്റെ കാര്യത്തിൽ ഉത്തരവ്

രജിസ്റ്റർ ചെയ്യാത്ത പോർട്ട്ഫോളിയോ മാനേജ്മെന്റ് സേവനങ്ങൾ (പിഎംഎസ്) നൽകിയതിന് നിഷാൻ സിംഗ് സെബി ചട്ടങ്ങളുടെ ലംഘനത്തെ ഈ ഉത്തരവ് അഭിസംബോധന ചെയ്യുന്നു. സെക്യൂരിറ്റീസ് അപ്പലേറ്റ് ട്രൈബ്യൂണലിന്റെ (എസ്എടി) റിമാന്റിനും ഫോറൻസിക് ഓഡിറ്റിനും ശേഷം ഈ സേവനങ്ങൾക്കായി ശേഖരിച്ച തുകയുടെ പുനർമൂല്യനിർണ്ണയത്തെ ഇത് വിശദമാക്കുന്നു.

മിസ്റ്റർ നിഷാൻ സിംഗ് (സാൻബൺ ഇൻവെസ്റ്റ്മെൻ്റിൻ്റെയും സാൻബൺ ക്യാപിറ്റൽ ഹെഡ്ജ് ഫണ്ടിൻ്റെയും ഉടമ)

• രജിസ്റ്റർ ചെയ്യാത്ത പിഎംഎസ് നൽകിക്കൊണ്ട് സെബി നിയമത്തിലെ സെക്ഷൻ 12 (1), സെബി (പോർട്ട്ഫോളിയോ മാനേജർ) റെഗുലേഷൻസ് 2020 ലെ റെഗുലേഷൻ 3 എന്നിവ നോട്ടീസ് സ്വീകർത്താവ് ലംഘിച്ചതായി സെബി കണ്ടെത്തി.
• സെക്യൂരിറ്റീസ് അപ്പലേറ്റ് ട്രൈബ്യൂണൽ (എസ്. എ. ടി) സെബിയുടെ പ്രാരംഭ കണ്ടെത്തലുകൾ ശരിവെച്ചെങ്കിലും ലഭിച്ച പണത്തിന്റെ അളവും വിലക്കുകളുടെ കാലയളവും പുനർമൂല്യനിർണ്ണയിക്കുന്നതിനായി വിഷയം അയച്ചു.
• രണ്ട് എച്ച്ഡിഎഫ്സി ബാങ്ക് അക്കൌണ്ടുകളിലെ പിഎംഎസുമായി ബന്ധപ്പെട്ട രസീതുകൾ വിലയിരുത്തുന്നതിനായി ഒരു പാനൽ ഓഡിറ്റർ 2025 ജൂലൈ 16-ലെ ഫോറൻസിക് ഓഡിറ്റ് റിപ്പോർട്ട് (എഫ്എആർ) നടത്തി.
• മതിയായ രേഖകളുടെയും അപൂർണ്ണമായ രീതിശാസ്ത്രത്തിന്റെയും അഭാവം കാരണം എഫ്. എ. ആർ കണ്ടെത്തലുകൾ അനിശ്ചിതത്വത്തിലാണെന്ന് സെബി കണക്കാക്കുകയും ഇത് പി. എം. എസ് തുക വീണ്ടും കണക്കാക്കുന്നതിലേക്ക് നയിക്കുകയും ചെയ്തു.
• പി. എം. എസ് പ്രവർത്തനത്തിനായി ശേഖരിച്ച തുക സെബി വീണ്ടും കണക്കാക്കി, <ഐ. ഡി. 6>, <ഐ. ഡി. 1>, ബന്ധമില്ലാത്ത ക്രെഡിറ്റുകളായ <ഐ. ഡി. 4>, <ഐ. ഡി. 2> എന്നിവ ഒഴികെ മൊത്തം ക്രെഡിറ്റുകളായ <ഐ. ഡി. 5>, <ഐ. ഡി 3>.
• അടച്ചുപൂട്ടൽ വേഗത്തിലാക്കാൻ എഫ്. എ. ആറിൽ (82,65 രൂപ, <ഐ. ഡി. 1>) എത്തിയ തുക തിരികെ നൽകാൻ നോട്ടീസ് ലഭിച്ചയാളുടെ അംഗീകൃത പ്രതിനിധികൾ സമ്മതിച്ചുവെങ്കിലും പിന്നീട് സെബിയുടെ പുനർ കണക്കുകൂട്ടലിനെക്കുറിച്ച് എഫ്. എ. ആർ കണ്ടെത്തലുകൾ പരിഗണിക്കാൻ ശ്രമിച്ചു.
• 2026 ഫെബ്രുവരിക്കും മെയ് മാസത്തിനും ഇടയിൽ ഒന്നിലധികം വ്യക്തിഗത ഹിയറിംഗുകൾ നടന്നു, 2026 മെയ് 11 ന് നോട്ടീസിയും അമ്മയും ഹാജരായി, എഫ്. എ. ആർ കണ്ടെത്തലുകൾ അനുസരിച്ച് പണം തിരികെ നൽകാൻ സമ്മതിച്ചു.

ആർട്ടിഫിഷ്യൽ ഇന്റലിജൻസ് (AI) രേഖയിൽ നിന്ന് എഴുതി അതിനെതിരെ പരിശോധിച്ചു. ചുവടെയുള്ള ഒറിജിനൽ ആധികാരികമാണ്.

യഥാർത്ഥ രേഖ