બજારો સિક્યોરિટીઝ એન્ડ એક્સચેન્જ બોર્ડ
સેબીને 363 ફ્રન્ટ-રનિંગ સોદાઓમાંથી ₹2.11 કરોડનો નફો મળ્યો
આ આદેશ ફ્રન્ટ-રનિંગના આરોપોને સંબોધિત કરે છે, જ્યાં અમુક વ્યક્તિઓ અને સંસ્થાઓએ જાન્યુઆરી 2021 અને જાન્યુઆરી 2021 વચ્ચે નેશનલ સ્ટોક એક્સચેન્જ (એન. એસ. ઇ.) પર ત્રણ પારિવારિક ટ્રસ્ટ ('બિગ ક્લાયન્ટ') દ્વારા મૂકવામાં આવેલા ઓર્ડર પહેલાં કથિત રીતે વેપાર કર્યો હતો.
આ આદેશ ફ્રન્ટ-રનિંગના આરોપોને સંબોધિત કરે છે, જ્યાં અમુક વ્યક્તિઓ અને સંસ્થાઓએ જાન્યુઆરી 2021 અને ઓક્ટોબર 2022 વચ્ચે નેશનલ સ્ટોક એક્સચેન્જ (એન. એસ. ઇ.) પર ત્રણ પારિવારિક ટ્રસ્ટ ('બિગ ક્લાયન્ટ') દ્વારા આપવામાં આવેલા ઓર્ડર પહેલાં કથિત રીતે વેપાર કર્યો હતો. સેબીએ તપાસ કરી હતી કે શું આ ક્રિયાઓએ સેબી એક્ટ અને પી. એફ. યુ. ટી. પી. નિયમોનું ઉલ્લંઘન કર્યું છે કે કેમ.
તે કોની ચિંતા કરે છેઃ આ આદેશ શંકર તુકારામ વડટકર, સાક્ષી શંકર વડટકર, ચૈતાલી શાહ, શાહ સ્વપ્નિલ ઉદય, દીપેશ મહેતા, પીયૂષ મહેતા, હંસરાજ રણધીર શાહ, રણધીર વિરજી શાહ, પિનાકિન હંસરાજ શાહ, પુનઈબેન હંસરાજ શાહ, રાહુલ હંસરાજ શાહ, સોનિયા મહેશ બોહરા, મહેશ બોહરા, શૈલેશ નાયક, અંકેશ મહેન્દ્ર જૈન અને ડૉ. કુમારસ્વામી આર. દુસા સહિત તેમના સંબંધિત હિન્દુ અવિભાજિત પરિવારો (એચયુએફ) સહિત 6 થી 24 અને 26 થી 30 સુધી નોટિસ મેળવનારાઓને સંબંધિત છે. તેમાં નોટિસ મેળવનારાઓ 1-5 અને 25 નો પણ ઉલ્લેખ કરવામાં આવ્યો છે, જેમની કાર્યવાહી અલગથી પતાવટ કરવામાં આવી હતી, અને'મોટા ગ્રાહક'સંસ્થાઓઃ ભારત કનયાલાલ શેઠ ફેમિલી ટ્રસ્ટ, રવિ કનયાલાલ શેઠ ફેમિલી ટ્રસ્ટ, અર્જુન ટ્રસ્ટ અને ડિસ્ક્રીશનરી ટ્રસ્ટ.
સેબીએ શું શોધી કાઢ્યું અથવા આદેશ આપ્યો
- સેબીએ સેબી અધિનિયમની કલમ 12એ (એ), (બી), (સી) અને (ઇ) અને ચોક્કસ પી. એફ. યુ. ટી. પી. નિયમોનું ઉલ્લંઘન કર્યું હોવાનો આક્ષેપ કર્યો હતો.
- તપાસમાં ફ્રન્ટ-રનર્સ અને બિગ ક્લાયન્ટ વચ્ચેના સામાન્ય વેપારી દિવસોના 424 બનાવોની ઓળખ કરવામાં આવી હતી.
- સેબીએ નોંધ્યું હતું કે 363 કિસ્સાઓમાં, અગ્રણી ખેલાડીઓએ રૂ. 2.11 કરોડનો ચોરસ-ઓફ નફો મેળવ્યો હતો.
- ફ્રન્ટ-રનિંગ પેટર્નને બાય-બાય-સેલ (બીબીએસ) અથવા સેલ-સેલ-બાય (એસએસબી) તરીકે ઓળખવામાં આવી હતી.
- 1-5 અને 25 નોટિસ મેળવનારાઓ સામેની કાર્યવાહીનો નિકાલ 19 ડિસેમ્બર, 2024ના રોજ સમાધાન આદેશ દ્વારા આરોપો સ્વીકાર્યા વિના અથવા નકારી કાઢ્યા વિના કરવામાં આવ્યો હતો.
- આ આદેશમાં કારણ બતાવો નોટિસ જારી કરવામાં વિલંબ અને મોટા ગ્રાહકના ઓર્ડર અને ટ્રેડ લોગની બિન-જોગવાઈ જેવા તકનીકી મુદ્દાઓની ચર્ચા કરવામાં આવી છે.
દસ્તાવેજમાં પણ
- કથિત ફ્રન્ટ-રનિંગમાં નોંધપાત્ર નાણાકીય સ્કેલ સામેલ હતું, જેમાં 363 કિસ્સાઓમાં રૂ. 2,11 કરોડનો નફો ઓળખવામાં આવ્યો હતો.
- 'મોટા ગ્રાહક'માં સેફ એન્ટરપ્રાઇઝીસ નામની ભાગીદારી પેઢી દ્વારા વેપાર કરતા ત્રણ ચોક્કસ પારિવારિક ટ્રસ્ટનો સમાવેશ થતો હતો.
- કથિત મુખ્ય દાવેદાર (નોટિસી નંબર 2) એન્જલ વન લિમિટેડના પેટા-દલાલ એન. જે. કે. સિક્યોરિટીઝના માલિક હતા.
- સેબીએ નોંધ્યું હતું કે ઓળખાયેલ 328 ફ્રન્ટ-રનિંગ ઉદાહરણોમાંથી 319 માં, વેપારનો પ્રથમ તબક્કો બિગ ક્લાયન્ટના ઓર્ડર પહેલાં મૂકવામાં આવ્યો હતો.
આ કેવી રીતે લખાયું?
આપણા પોતાના કમ્પ્યુટર પર ચાલતું AI મોડેલ સરકારી દસ્તાવેજ વાંચે છે અને આ સારાંશ લખે છે. કોઈએ તેની તપાસ કરી નથી.
આંકડાઓ ચકાસવામાં આવ્યા. આ સારાંશમાં દરેક સંખ્યા સ્વચાલિત ચેક દ્વારા દસ્તાવેજમાં મળી આવી હતી.
તે ચેકની સરખામણી થાય છે સંખ્યાઓ માત્ર. તે પુષ્ટિ કરી શકતું નથી કે દસ્તાવેજ જે કહે છે તે શબ્દો કહે છે-તેથી મૂળ દસ્તાવેજ હંમેશા સત્તા છે.
આ પૃષ્ઠ મશીન દ્વારા અનુવાદિત કરવામાં આવ્યું હતું; અંગ્રેજી લખાણ અને મૂળ દસ્તાવેજ અધિકૃત છે.
મૂળ દસ્તાવેજ
સિક્યુરિટીઝ એન્ડ એક્સચેન્જ બોર્ડ ઓફ ઇન્ડિયા (સેબી)-અમલીકરણ આદેશો
નિયમનકારી આદેશ · 23 ઓક્ટોબર 2025
તે અહીં વાંચો
ચર્ચા
હજુ સુધી કોઈએ આ દસ્તાવેજની ચર્ચા કરી નથી.