2014 నల్వా సన్స్ పెట్టుబడి కేసును సెబీ తిరిగి పరిశీలించింది

నల్వా సన్స్ ఇన్వెస్ట్మెంట్స్ లిమిటెడ్ (ఎన్ఎస్ఐఎల్) తన అనుబంధ సంస్థలలో 2014లో చేసిన పెట్టుబడుల పునర్వ్యవస్థీకరణకు సంబంధించిన వివాదాన్ని ఈ ఉత్తర్వు పరిష్కరిస్తుంది, పెట్టుబడిదారుల రక్షణ చట్టాల సంభావ్య ఉల్లంఘనల కోసం సెబీ ప్రారంభంలో దర్యాప్తు చేసింది. ఎనిమిది వారాల్లోగా సహేతుకమైన నిర్ణయాన్ని ఆమోదించాలని సెక్యూరిటీస్ అప్పీలేట్ ట్రిబ్యునల్ (ఎస్ఎటి) ఆదేశంతో సహా విధాన చరిత్రను ఈ ఉత్తర్వు వివరిస్తుంది, అలాగే నోటీసీలు 2026 జూన్లో తమ పరిష్కార దరఖాస్తులను ఉపసంహరించుకున్నారని పేర్కొంది.

నల్వా సన్స్ ఇన్వెస్ట్మెంట్స్ లిమిటెడ్, శ్రీ మహేంద్ర కుమార్ గోయెల్, శ్రీ రాకేష్ కుమార్ గార్గ్, శ్రీ రాజిందర్ ప్రకాష్ జిందాల్, శ్రీ భర్తేందు హరిత్, శ్రీ పృథ్వీ రాజ్ జిందాల్, శ్రీమతి ఆర్తి జిందాల్, మెసర్స్ సిద్దేశ్వరీ ట్రేడ్క్స్ ప్రైవేట్ లిమిటెడ్, మెసర్స్ సహయోగ్ హోల్డింగ్స్ ప్రైవేట్ లిమిటెడ్, శ్రీ సజ్జన్ జిందాల్, మెసర్స్ వర్చువల్ ట్రేడ్కార్ప్ ప్రైవేట్ లిమిటెడ్, శ్రీ రతన్ జిందాల్, మెసర్స్ ఒపిజె ట్రేడింగ్ ప్రైవేట్ లిమిటెడ్, శ్రీ నవీన్ జిందాల్, శ్రీమతి షల్లు జిందాల్

• ఆర్థిక సంవత్సరంలో ఎన్ఎస్ఐఎల్ నుండి ప్రమోటర్ గ్రూప్ ప్రైవేట్ కంపెనీలకు (సిద్దేశ్వరీ ట్రేడ్ఎక్స్, వర్చువల్ ట్రేడ్కార్ప్, సహయోగ్ హోల్డింగ్స్) పెట్టుబడుల పునర్వ్యవస్థీకరణను సెబీ పరిశీలించింది.
• ఉపసంహరణ సరైన విధానాలను అనుసరించలేదని, పెట్టుబడిదారులకు హాని కలిగించే విధంగా ఆర్థిక అంశాలను తప్పుగా చూపిందనే ప్రాథమిక అభిప్రాయం ఆధారంగా సెబీ షో కాజ్ నోటీసు (ఎస్సిఎన్) జారీ చేసింది.
• సెక్యూరిటీస్ అప్పీలేట్ ట్రిబ్యునల్ (SAT) డిసెంబర్ 16,2025న ఒక అప్పీల్ను పరిష్కరించింది, ఎనిమిది వారాల్లోగా సహేతుకమైన ఉత్తర్వును జారీ చేయాలని సెబీని ఆదేశించింది.
• సెటిల్మెంట్ దరఖాస్తులు పెండింగ్లో ఉన్నప్పుడు కేసును నిర్ణయించడం సెబీ (సెటిల్మెంట్ ప్రొసీడింగ్స్) రెగ్యులేషన్స్, 2018ను ఉల్లంఘిస్తుందని సెబీ పేర్కొంది.
• ప్రతిపాదిత నిబంధనలు ఆమోదయోగ్యం కాదని పేర్కొంటూ 2026 జూన్ 1న నోటీసీలు తమ పరిష్కార దరఖాస్తులను ఉపసంహరించుకున్నారు.
• 2026 జూన్ 18న తుది విచారణ జరిగింది, ఇందులో నోటీసుల ప్రతినిధులు సమర్పణలు చేశారు.

AI ద్వారా పత్రం నుండి వ్రాయబడి, దానికి వ్యతిరేకంగా తనిఖీ చేయబడింది. క్రింద ఉన్న అసలు అధికారికమైనది.

అసలు పత్రం